ほんの思い付きですが、前述の記事で作成した EAで両方の機能を有効にするだけで簡単に試せるのでやってみることにしました。

ナンピン、マーチンゲールなし

まずは巣の状態のバックテストの結果です。
あまり成績については気にしないでください…。

なお、EAとバックテストの概要は以下のような感じです。
（ナンピンとマーチンゲールの記事からテスト期間だけ変更しています）

• ドンチャンチャネルを使用した逆張り
• 0.1ロット固定
• EURUSD、１時間足
• テスト期間は2017～2023年の7年間

ナンピンだけ

つづいてナンピンのみ行った場合の結果です。

なお、ナンピンのアルゴリズムは以下のとおりです。

• 設定したストップロスの60%を超えて逆行したらポジションを追加
  （ストップロスが30pipsの場合、18pipsを超えて逆行したらポジション追加）
• ポジションを追加した場合は損益分岐点に利確を設定（全ポジション）
• ポジション数は最大10個（＝ナンピンは最大9回）

残高で”612,676円”、有効証拠金で”757,864円”という大きなドローダウンを出しています。

マーチンゲールだけ

つづいてマーチンゲールのみ行った場合の結果です。

なお、マーチンゲールのアルゴリズムは以下のとおりです。

• 利確したときにドローダウンを取り戻せるようにロット数を調整して発注

”4,546,281円”というすごく大きなドローダウンを出しています。

ナンピン ＋ マーチンゲール

最後にナンピンとマーチンゲールを両方とも行った場合の結果です。

マーチンゲール単体のときにあった”4,546,281円”という大きなドローダウンは 10万円程度とかなり小さくなっています。（グラフの①）

ナンピン単体のときにあったドローダウンについては、ナンピンだけのときには無理だったリカバリーができています。（グラフの②）

冒頭に書いたとおりの効果が確認できたと思います。

まとめ

ナンピンだけでは使いづらい印象でしたが、マーチンゲールと組み合わせれば使えなくもないかもしれないと思えるぐらいにはなりました。

ただ、いずれにしてもドローダウンは大きいのでポジション数制限やロット数制限は必要だと思います。（制限すればするほど両手法のうまみも減るのでバランスが難しいですが…）

ナンピンって危険なの？使える？

ナンピンが危険というのは聞いたことがありますが、どんな手法なのかは知りませんでした。そこでナンピンについて調べて、使えそうか検討してみることにしました。

ashfxblog.com

2024.10.12

マーチンゲールって危険なの？使える？

ナンピンにつづいてマーチンゲールについても調べて、使えそうか検討してみました。

ashfxblog.com

2024.10.12

ナンピンって危険なの？使える？

ナンピンが危険というのは聞いたことがありますが、どんな手法なのかは知りませんでした。そこでナンピンについて調べて、使えそうか検討してみることにしました。

ashfxblog.com

2024.10.12

今回はマーチンゲールについて調べて、使えそうか検討してみます。

どんな手法？

もともとはカジノで考えられた手法で、”「負けたら次は倍掛け」というのを勝つまで続ける”というものです。

単純にFXへ適用すると”「負けたら次の取引量を倍にする」というのを勝つまで続ける”ということになると思いますが、厳密には”「負けたら、次の取引でその損失額を取り戻せるように取引量を加算する」というのを勝つまで続ける”というのが正しいと思います。

たとえば USDJPY を 150円で 1ロット買ったあとにレートが 149円に下がってストップロスにかかったため １万円の損失になったとします。
その次の取引で USDJPY を 149円（利確 147円）で売りたいとします。
この場合、利確したときに前の取引の損失額の 1万円を取り戻せるように、取引量を＋0.5ロットします。

メリット

固定ロットで取引するよりも速く資金を増やすことができます。

なぜなら 1回勝てばそれまでの損失を帳消しにできるからです。
固定ロットの場合、ドローダウンが大きいほど回復するまでに必要な取引回数も多くなる可能性が高いです。

デメリット

固定ロットで取引するよりも破産しやすくなります。

というのも、負け続けるほど取引量が増えるので、それにあわせて1回の取引での損失額も増えていきます。
そのため、固定ロットの場合より連敗数が少なくても資金が尽きる可能性が高くなります。

第1印象

これも一種の資金管理方法といえる…のかな？
破産確率を下げることより資金を速く増やすことを重視した資金管理方法？

とにかく、この手法もナンピンと同じでエントリーのタイミングは別の手法で見極める必要があります。
どういった手法と組み合わせるのがよいのかも検討しなければなりません。

とりあえずデメリットを回避する方法として思いつくものを列挙してみます。

• 連敗の少ないアルゴリズムと組み合わせる
  → 負け続けるほど取引量（＝リスク）が増えるから
• トレーリングストップで損失をおさえる
  → ドローダウンが大きいほど取引量（＝リスク）が増えるから
• 取引量に制限をかける
  → ダメージを軽減するため

試してみた

ナンピンの記事で使用したEAを使いまわして試してみました。
（※ナンピンはしません）

マーチンゲールなしの結果

まずはマーチンゲールなしの素の状態の結果がこちらです。

ちなみにEAとバックテストの概要は以下のような感じです。

• ドンチャンチャネルを使用した逆張り
• 0.1ロット固定
• EURUSD、１時間足
• テスト期間は2023年の1年間

マーチンゲールありの結果

上記のEAに次のアルゴリズムを組み込みました。

• 利確したときにドローダウンを取り戻せるようにロット数を調整して発注

その結果がこちらです。

マーチンゲールの効果

もとからドローダウンの回復に苦労していないためか、それとも連敗が少ないからか、そこまで大きな違いはありませんでした。（サンプルがよくなかった？）

とはいえ、予想していた方向への変化はありました。

• 総損益が増えた（99,234円 → 153,151円）
• 残高最大ドローダウンが増えた（38,268円 → 51,569円）

感想

サンプルがよくなかっただけかもしれませんが、ナンピンほどの大きな効果は感じられませんでした。

ただ、やはり連敗には気をつける必要がありそうです。
以下は同じものを「2017～2023年の7年間」でテストした結果です。

なんと残高最大ドローダウンが驚異の 4,546,281円！！（連敗数は 23回）
初期残高が 5,000,000円だからぎりぎり大丈夫だったけど、ふつうに破産と考えたほうがいいですね…。

ただ、その後のリカバリーも驚異的です。

ドローダウンとリカバリーという２つの特徴がよくわかります。

まとめ

固定ロットで取引するよりドローダウンからのリカバリーが速いぶんは資産も速く増やせます。
そのかわり連敗すればするほど取引ロット数が増えるので破産のリスクが加速度的に高まります。

結論としては、以下のような条件を満たすなら使ってもいいかもしれないと思います。

• 以下のことが確認できている
  • 勝率が高い
  • 連敗数が少ない
  • ドローダウンが少ない
• 予想される最大ドローダウンに耐えることができる（資金的にも精神的にも）
• 破産リスクを受け入れることができる

勝率とかの具体的な数値は詳しく検証してみないとわからないけど、ナンピンよりは使用のハードルが低い気がします。

ナンピンって危険なの？使える？

ナンピンが危険というのは聞いたことがありますが、どんな手法なのかは知りませんでした。そこでナンピンについて調べて、使えそうか検討してみることにしました。

ashfxblog.com

2024.10.12

ナンピンとマーチンゲールを組み合わせたら？

ナンピンとマーチンゲールって相性がいいような気がしたので自作した EAで試してみました。

ashfxblog.com

2024.10.12

僕は「聞いたことあるけど危ないんでしょ？」という程度の知識しかないです。
というのも、僕が読んだ本の中では「いつか破産するからやめとけ」という感じだったので深く知ろうという気になりませんでした。

でも、無料EAを探しているときにも”ナンピン”や”マーチンゲール”という単語をよく見かけたので、「そんなに人気があるの？」とちょっと興味が出てきました。

そんなわけで今回はナンピンについて調べて、使えそうか検討してみることにしました。

長くなったのでマーチンゲールは別の記事 にしました。

マーチンゲールって危険なの？使える？

ナンピンにつづいてマーチンゲールについても調べて、使えそうか検討してみました。

ashfxblog.com

2024.10.12

どんな手法？

ポジションを持ったあとにレートが期待しないほうへ動いたとき、さらにポジション（建玉）を追加します。

たとえば USDJPY を 150円で 1ロット買ったあとにレートが 149円に下がってしまったとき、さらに 1ロット買い増します。

メリット

簡単にいうと損益分岐点が下がることです。

先ほどの例でいうと”150円”と”149円”の間の149.5円までレートが回復すれば収支がトントンになります。（”150円”で買ったポジションは -5,000円、”149円”で買ったポジションは +5,000円でプラマイゼロ）
もちろん”149.5円”より上がれば収支はプラスになります。
つまり、損益分岐点が”150円”から”149.5円”まで下がったということです。

デメリット

レートが期待しないほうへ継続して動き続けた（＝逆方向へのトレンドが発生した）場合、大きな含み損に耐える必要があります。
また、ポジションを追加しつづけるための証拠金も用意しなければなりません。
できなければ”大きな含み損”が損失として確定してしまいます。

第1印象

できるだけ”負け”を少なくすることで相対的に資産を増やす手法という感じでしょうか。
悪くいうと、予想が間違っていたのにあがき続ける往生際の悪い手法ともいえると思います（笑）

あと、エントリーのタイミングは別の手法で見極める必要があります。
どういった手法と組み合わせるのがよいのかも検討しなければなりません。

また、”デメリット”の状態になるとほぼ破産なので可能な限り回避する必要があります。
資金が無限にあればいいんですが、たぶん無理なので、そのほかに思いつくものを列挙してみます。

• トレンドが発生しにくい銘柄を選ぶ
  → エントリー後に逆方向へのトレンドが発生すると困るから。
• トレンドが発生したらロスカットする
  → どこまでトレンドが伸びるかわからないから。
• 取引量（ロット数）を控えめにする
  → ダメージを軽減するため。
• ポジション数を制限する
  → ダメージを限定するため。
• バックテストで有効証拠金のドローダウンを確認する
  → 基本的に負けないので残高のドローダウンはあてにならないから。

試してみた

簡単なEAを作成して試してみました。

ナンピンなしの結果

まずはナンピンなしの素の状態の結果がこちらです。

ちなみにEAとバックテストの概要は以下のような感じです。

• ドンチャンチャネルを使用した逆張り
• 0.1ロット固定
• EURUSD、１時間足
• テスト期間は2023年の1年間

ナンピンありの結果

上記のEAに次のアルゴリズムを組み込みました。

• 設定したストップロスの60%を超えて逆行したらポジションを追加
  （ストップロスが30pipsの場合、18pipsを超えて逆行したらポジション追加）
• ポジションを追加した場合は損益分岐点に利確を設定（全ポジション）
• ポジション数は最大10個（＝ナンピンは最大9回）

その結果がこちらです。

ナンピンの効果

• プロフィットファクターが大きく上がった（1.60 → 3.56）
• 総損失が大きく減った（-164,102円 → -88,433円）
• 勝率が上がった（33.33% → 56.52%）
• 残高最大ドローダウンが減った（38,268円 → 23,622円）
• 証拠金最大ドローダウンがめちゃくちゃ増えた（50,741円 → 129,361円）

以上のことは、グラフの残高（青線）がほとんど凹みがなく右肩上がりなのと、有効証拠金（緑線）に大きな凹みがあることからもわかると思います。

感想

わりと簡単に成績をよくすることができました。

ただ、僕のように知見のない人間でも簡単に成績をよくできてしまう（よく見えるようにできてしまう）のでちょっと心配になりました。

今回のナンピンのアルゴリズムに特に根拠はありません。
根拠なく適当に作っても成績をよくできてしまいます。

アルゴリズムが優れているから成績がいいのか、たまたま成績がいいのか（＝過剰最適化なのか）判断するのが難しいです。

あと、大きな含み損が損失に変わった時点で成績はガタ落ちになります。
以下は同じEAを「2020～2023年の3年間」でテストした結果です。

たぶん、この期間でも成績をよくすることはできると思います。
ただ、いくらバックテスト期間を長くしても実際の運用で同様のことが起きないとは確信できません。

まあ、いずれにしてもあまり知見のない人が安易に手をだすのは危険かも…と思いました。

まとめ

大きく成績が改善するのは、とても魅力的です。
ただし「うまくいけば」というのが頭につきます。
うまくいかないと最悪の場合、破産します。
どんなに長期間のバックテストやフォワードテストを実施しても破産の不安はぬぐい切れないと思います。

あと、ひとことで「ナンピン」とはいいますが、調べた限りでは具体的なアルゴリズムが決まっていません。（どれぐらい逆行したらポジションを追加するのか、利確はどうするのか etc…）
変数が多いので過剰最適化になる余地が大きいと思います。

結論としては、以下のような条件を満たさないと使いづらいかな…という感じです。

• アルゴリズムに論理的な根拠がある
  （＝過剰最適化ではないといえる根拠がある）
• 破産リスクを受け入れる覚悟がある
• 破産リスクを大きく上回るリターンが期待できる

うーん、でもロマンは感じるんだよなぁ…
時間があれば研究してみたい気もする…

マーチンゲールって危険なの？使える？

ナンピンにつづいてマーチンゲールについても調べて、使えそうか検討してみました。

ashfxblog.com

2024.10.12

ナンピンとマーチンゲールを組み合わせたら？

ナンピンとマーチンゲールって相性がいいような気がしたので自作した EAで試してみました。

ashfxblog.com

2024.10.12